Investování, burza a hazard

[Corny]

Já se třeba přiznám, že si nejsem ani moc jist, jak si vyložit hodnocení "nepřiměřené Vašemu investičnímu profilu".

Mimochodem teď taky s poradcem řešíme DIP...já jsem docela finanční negramota, tak doufám, že to má hlavu a patu ten produkt, ale už jsem slyšel i z jiných úhlů, byť hodně kuse, že to je docela atraktivní.

[Jezus]

Eleshar: Nesmíš tam zaškrtávat, že jsi komunista

Nicméně dost se divím, že tě "vyblokovali" (respektive nedoporučují) ani ty nekorporátní dluhopisy (je-li to teda to, co si myslím:-) ). To je jako bys nebyl ochoten nést žádné riziko poklesu...

Nebo jestli je to čistě znalostní... tak nevím, ale imho ani nulová dosavadní zkušenost by tě neměla tolik limitovat. Chápu ty ETF nebo akcie, ale nekorporátní dluhopisy? Že by to nějak souviselo s investičním horizontem?

Asi správný krok by byl dát si v bance schůzku s poradcem, že ti vyšlo tohle, tak ať tu teda vysvětlí, co a jak...

Corny: Dost záleží, co od toho chceš. On je to ještě míň "produkt" než klasické důchodové spoření. V zásadě je to "nastavení" prakticky jakéhokoli (jakkoli rizikového) finančního produktu (aka fondu) tak, aby umožnil ty daňové odpisy - tím se nicméně zavážeš, že ty prachy nevybereš, než ti bude (tuším) šedesát.

Ono je teda vybrat i mužeš, ale zpětně doplatíš ty daně = přijdeš o tu výhodnost.

Tzn. dává to smysl fakt jako spoření na důchodový věk (nebo chvíli před tím). A třeba můj poradce se tvářil, že je lepší prostě dobře zvolit klasické důchodko a nejdřív vyčerpat zvýhodnění tam... a až zbylé prachy když tak do DIPu.

Což zase znamená, že spoříš na důchod už hodně a správně bys měl mít část těch peněz v nějakém střednědobém produktu, aby sis na ně mohl sáhnout dřív.

Nebo by ti mělo být k padesátce, aby ta doba, co tam ty prachy zamčeš nebyla tak dlouhá a začala být atraktivnější ta daňová úspora.

A nebo teda jestli trváš i při spoření na důchod na nějakém pasivním ETFku, protože to imho v klasickém důchodovém spoření neseženeš.

[Corny]

Jako mě bylo řečený, že to je dobrý produkt, když mám do důchodu ještě daleko (případně ho ani neplánuju, lol ). Ale tak hlavní asi za mě je, že to zní jako legit produkt a můžu si zapsat další čárku na seznam "Důvody, proč mám věřit svému finančnímu poradci a není to šmejd".

[Jezus]

Nó... jako není to šmejdský produkt, takže určitě to není za záporné body, ale s těmi plusovými bych byl taky opatrný, je to spíš takové neutrální

Záleží:
1) Zda zná tvůj finanční/investiční profil. Protože pokud bys měl tvořit spíš střednědobou investici/rezervu není to nejlepší volba (jako technicky se dá vydělat na tom, že po 10+ letech to normálně vybereš, doplatíš původní daň a vyděláš na tom, že jsi ji mezitím ty roky zhodnocoval, ale je to takové... pofiderní).
Pokud ji už máš, pak ok. Respektive na ní záleží, kolik tam dát (I s přihlédnutím kolik platíš penzijko).

2) Jaký fond ti do toho DIPu vlastně navrhne.
Vstupní poplatek 3 % a průběžné poplatky do 2 % je spíš normální (bohužel), víc je spíš bouda. Tady může být ta "past", DIP není název produktu

3) Jak ti odpoví na otázku, proč prostě nenavýšit penzijko
Nejde ani tak o to, že by bylo lepší - ono je to dneska už docela podobné; DIP má i své výhody - ale prostě nějaké důvody by měl uvést

[Corny]

Jasný, já mám přes něj investice a další věci, takže předpokládám, že má o mém profilu přehled, každopádně mi bude dělat nějaký srovnání stávajícího penzijního spoření a jak bych případně vydělal na té dani atd., takže snad tam všechny ty věci budou vidět dobře. Každopádně díky za rozbor

[Eleshar_Vermillion]

Eleshar: Nesmíš tam zaškrtávat, že jsi komunista

Na to se mě neptali. Ptali se, jestli mám s investováním do toho či onoho nějaké zkušenosti, tak jsem zaškrtl, že nemám.
Pak tam byla jakože znalostní část, kde se ptali, jaká si myslím, že je obvykle korelace ziskovosti a rizika, v čem spočívá ten který investiční produkt a tak. U jedné otázky jsem dal, že nevím, ale u těch ostatních jsem to podle mě dal správně.

Nicméně dost se divím, že tě "vyblokovali" (respektive nedoporučují) ani ty nekorporátní dluhopisy (je-li to teda to, co si myslím:-) ). To je jako bys nebyl ochoten nést žádné riziko poklesu...

Na to se tam vůbec neptali, jaká chci nést rizika. Až budu mít chvíli, tak to sem nakopíruju i s odpověďmi a schválně.

[Jezus]

Corny: Nz:-) Zkus sem případně pak hodit to srovnání. Nemusíš detailně, jen jestli z toho plyne, že vic vyděláš na té dani nebo jestli třeba v DIPu jsou fondy s vyšším výnosem. Docela by mě to zajímalo

Eleshar: Jsem zvědav. Jestli ti prostě nedoporučí konkrétní investiční produkt jenom proto, že s ním nemáš zkušenosti, byl by to docela sranda dotazník
(Chápu, že na některé věci jako jsou deriváty nebo i ta ETF by mohlo být podmínkou mít nejprve zkušenost čistě s akciemi, ale nekorporátní dluhopisy...)

[Eleshar_Vermillion]

Tak jo, dámy a pánové, je to tady!
Jak jsem slíbil, následuje hloubková sonda do mé finanční negramotnosti, která snad nám všem vysvětlí, proč mi banka nedoporučuje investovat ani do nejméně rizikových investičních nástrojů!

RRRRRREADY FOR RRRRRRRROASTING!!!!!!




0. Jsem si vědom(a), že vyplnění následujících otázek v tomto dotazníku je dobrovolné (byť jeho vyplnění a
pravidelnou aktualizaci obchodník zákazníkovi doporučuje) a že dotazník slouží obchodníkovi k
tomu, aby poznal odborné znalosti a zkušenosti zákazníka v oblasti investic a, je-li to ve vztahu k dané
službě relevantní, též jeho finanční zázemí a investiční cíle a preferencích týkajících se udržitelnosti
(souhrnně též jen „investiční profil“) a , a mohl mu tak na základě získaných informací poskytovat své
služby kvalifikovaně a v jeho nejlepším zájmu, a proto:
a) nechci sdělit obchodníkovi informace o svých znalostech a zkušenostech s investováním, cíle a☐
preference v oblasti investic a informace o své finanční a osobní situaci (při této volbě bude zákazník
zařazen do režimu „Execution-only“ s možností obchodovat pouze vybrané nestrukturované investiční
nástroje)
b) sděluji obchodníkovi následující informace

9. Vaše vzdělání a praxi v oblasti investování nejlépe vystihuje (lze zaškrtnout více odpovědí)
a) Nemám v tomto oboru vzdělání, nadstandardní znalosti získané v rámci samostudia či odborných☑
kurzů, profesionální praxi dle písm. d) ani praxi v samostatném investování dle písm. e)
b) Cílené zájmové samostudium v oblasti investování do investičních nástrojů nebo absolvování kurzů☐
zaměřených na oblast investování do investičních nástrojů, a to během posledních pěti let
c) Vysokoškolské vzdělání v oboru financí či ekonomie☐
d) Pracovní praxe v oboru investování alespoň dva roky v posledních pěti letech☐
e) Samostatné aktivní investování, realizované pravidelně (5 a více obchodů ročně) a s průměrným☐
objemem jednoho obchodu více než 50 000 Kč, po dobu více než tří let v posledních pěti letech

10. Jaké jsou vaše zkušenosti s obchodováním s dluhopisy v posledních 5 letech
a) S investováním do dluhopisů zatím nemám zkušenosti☑
b) Investovat jsem do dluhopisů již příležitostně (méně než 5 obchodů ročně) zkoušel, a to s průměrným☐
objemem jednoho obchodu méně než 50 000 Kč, resp. ekvivalentu v jiné měně.
c) Investuji do dluhopisů pravidelně (5 a více obchodů ročně) s objemem jednoho obchodu méně než 50☐
000 Kč, resp. ekvivalentu v jiné měně nebo příležitostně (méně než 5 obchodů ročně) s průměrným
objemem jednoho obchodu více než 50 000 Kč, resp. ekvivalentu v jiné měně, případně takové
investice realizuji či o nich rozhoduji v rámci mé pracovní náplně.
d) Investuji do dluhopisů pravidelně (5 a více obchodů ročně), obvykle s objemem jednoho obchodu více☐
než 50 000 Kč, resp. ekvivalentu v jiné měně, případně takové investice realizuji či o nich rozhoduji v
rámci mé pracovní náplně.
e) Mám zkušenosti s investováním do dluhopisů, ale žádná z předchozích odpovědí je nevystihuje

11. Jaké jsou vaše zkušenosti s obchodováním s akciemi v posledních 5 letech
a) S investováním do akcií zatím nemám zkušenosti☑
b) Investovat jsem do akcií již příležitostně (méně než 5 obchodů ročně) zkoušel, a to s objemem☐
jednoho obchodu méně než 50 000 Kč, resp. ekvivalentu v jiné měně.
c) Investuji do akcií pravidelně (5 a více obchodů ročně) s objemem jednoho obchodu méně než 50 000☐
Kč, resp. ekvivalentu v jiné měně nebo příležitostně (méně než 5 obchodů ročně) s objemem jednoho
obchodu více než 50 000 Kč, resp. ekvivalentu v jiné měně, případně takové investice realizuji či o
nich rozhoduji v rámci mé pracovní náplně.
d) Investuji do akcií pravidelně (5 a více obchodů ročně), obvykle s objemem jednoho obchodu více než☐
50 000 Kč, resp. ekvivalentu v jiné měně, případně takové investice realizuji či o nich rozhoduji v
rámci mé pracovní náplně.
e) Mám zkušenosti s investováním do akcií, ale žádná z předchozích odpovědí je nevystihuje☐

12. Jaké jsou vaše zkušenosti s obchodováním s ETF („fondy obchodované v obchodním systému“ resp.
„Exchange Traded Funds“) v posledních 5 letech
a) S investováním do ETF zatím nemám zkušenosti☑
b) Investovat jsem do ETF již příležitostně (méně než 5 obchodů ročně) zkoušel, a to s objemem jednoho☐
obchodu méně než 50 000 Kč, resp. ekvivalentu v jiné měně.
c) Investuji do ETF pravidelně (5 a více obchodů ročně) s objemem jednoho obchodu méně než 50 000☐
Kč, resp. ekvivalentu v jiné měně nebo příležitostně (méně než 5 obchodů ročně) s objemem jednoho
obchodu více než 50 000 Kč, resp. ekvivalentu v jiné měně, případně takové investice realizuji či o
nich rozhoduji v rámci mé pracovní náplně.
d) Investuji do ETF pravidelně (5 a více obchodů ročně), obvykle s objemem jednoho obchodu více než☐
50 000 Kč, resp. ekvivalentu v jiné měně, případně takové investice realizuji či o nich rozhoduji v
rámci mé pracovní náplně.
e) Mám zkušenosti s investováním do ETF, ale žádná z předchozích odpovědí je nevystihuje☐

70. Které z uvedených tvrzení platí ve vztahu ke kreditnímu riziku dluhopisové investice, tedy riziku, že
emitent nebude schopen splatit jmenovitou hodnotu dluhopisu a/nebo výnosy z dluhopisu?
a) kreditní riziko dluhopisu je vždy nulové, jelikož emitent se nikdy nemůže stát insolventním☐
b) kreditní riziko dluhopisu nikdy není nulové, jelikož každý emitent se může stát insolventním a nebýt v☑
důsledku toho schopen splatit závazky z dluhopisu
c) nejmenší kreditní riziko mají dluhopisy emitované společnostmi bez podnikatelské historie, naopak☐
nejvíce rizikové z pohledu kreditního rizika jsou státní dluhopisy
d) nevím (tato odpověď může mít za následek nemožnost poskytnutí Vámi požadované služby, tedy Vám☐
před vyplněním tohoto dotazníku doporučujeme nechat si tuto problematiku vysvětlit od pracovníků
banky či se s ní seznámit v https://www.fio.cz/docs/cz/I_Investicni ... chrana.pdf).

72. Vztahem výnosové míry a rizika investice se rozumí obecně platné pravidlo:
a) vyšší výnos = vyšší rizikovost investice (tedy nejvýnosnější investice bývají zároveň nejvíce rizikové)☑
b) vyšší výnos = nižší rizikovost investice (tedy nejvýnosnější investice bývají zároveň nejméně☐
rizikové)
c) nižší výnos = vyšší rizikovost investice (tedy investice s minimálním výnosem bývají zpravidla☐
nejvíce rizikové)
d) nevím (tato odpověď může mít za následek nemožnost poskytnutí Vámi požadované služby, tedy Vám☐
před vyplněním tohoto dotazníku doporučujeme nechat si tuto problematiku vysvětlit od pracovníků
banky či se s ní seznámit v https://www.fio.cz/docs/cz/I_Investicni ... chrana.pdf).

76. Které z uvedených tvrzení platí ve vztahu k tržnímu riziku akcií a ETF, tedy riziku vzniku ztráty v
důsledku změny tržních cen?
a) tržní riziko akcií a ETF je vždy nulové, jelikož tržní cena akcií a ETF se nikdy nemění☐
b) tržní riziko je vždy velmi nízké v případě akcií společností s krátkou historií a bez obchodního plánu a☐
v případě ETF, která do takových akcií investují
c) tržní riziko je zpravidla vysoké v případě spekulativních akcií (např. start-upů) a nižší v případě akcií☑
tzv. blue-chipových společností, míra tržního rizika ETF závisí zejména na složení aktiv, do nichž fond
investuje
d) nevím (tato odpověď může mít za následek nemožnost poskytnutí Vámi požadované služby, tedy Vám☐
před vyplněním tohoto dotazníku doporučujeme nechat si tuto problematiku vysvětlit od pracovníků
banky či se s ní seznámit v https://www.fio.cz/docs/cz/I_Investicni ... chrana.pdf).

79. Pro první veřejnou nabídku akcií (tzv. IPO, Initial Public Offering) platí, že:
a) se nové akcie emitované společností prodávají výhradně akcionářům společnosti, a to mimo trhy s☐
cennými papíry
b) se jedná o proces, při kterém minoritní akcionáři společnosti nabízí za pevně stanovenou cenu své☐
akcie majoritnímu akcionáři společnosti k odkoupení
c) se jedná o proces, při kterém společnost poprvé vstupuje na burzu a nabízí své akcie veřejnosti☑
d) nevím (tato odpověď může mít za následek nemožnost poskytnutí Vámi požadované služby, tedy Vám☐
před vyplněním tohoto dotazníku doporučujeme nechat si tuto problematiku vysvětlit od pracovníků
banky či se s ní seznámit v https://www.fio.cz/docs/cz/I_Investicni ... chrana.pdf).

80. Klient koupil 100 ks akcií za cenu 400 Kč / 1 kus akcie, celkové náklady a poplatky související s
nákupem akcií činily 160 Kč. Prodej všech 100 ks akcií byl uskutečněn za 350 Kč / 1 kus akcie ,
celkové náklady a poplatky související s prodejem akcií činily 160 Kč . Tato investice byla:
a) zisková☐
b) ztrátová☑
c) ani zisková, ani ztrátová
d) nevím (tato odpověď může mít za následek nemožnost poskytnutí Vámi požadované služby, tedy Vám☐
před vyplněním tohoto dotazníku doporučujeme nechat si tuto problematiku vysvětlit od pracovníků
banky či se s ní seznámit v https://www.fio.cz/docs/cz/I_Investicni ... chrana.pdf)

81. Charakteristikou akcií jako investičních nástrojů je, že jsou
a) majetkovými cennými papíry, se kterými jsou spojena práva akcionáře jako společníka akciové☑
společnosti podílet se v souladu se zákonem a stanovami společnosti na jejím řízení, jejím zisku
(dividenda) a na likvidačním zůstatku při zrušení společnosti s likvidací.
b) dluhovými cennými papíry představujícími závazek jejich emitenta vůči věřiteli, tj. majiteli dluhových☐
cenných papírů. Jedná se o zastupitelné cenné papíry, se kterými je spojeno právo na splacení dlužné
částky, odpovídající jmenovité hodnotě dluhových cenných papírů jejich emitentem, a popřípadě i další
práva plynoucí ze zákona nebo emisních podmínek dluhových cenných papírů.
c) cennými papíry, představujícími podíl jejich majitele na určitém portfoliu investičních nástrojů☐
zahrnutém do konkrétního podílového fondu, se kterými mohou být spojena další práva dle statutu
a/nebo prospektu daného fondu. Investoři mají postavení pouhých podílníků ve vztahu k majetku ve
fondu, nikoliv společníků fondu.
d) nevím (tato odpověď může mít za následek nemožnost poskytnutí Vámi požadované služby, tedy Vám☐
před vyplněním tohoto dotazníku doporučujeme nechat si tuto problematiku vysvětlit od pracovníků
banky či se s ní seznámit v https://www.fio.cz/docs/cz/I_Investicni ... chrana.pdf).

82. Charakteristikou dluhopisů jako investičních nástrojů je, že jsou
a) dluhovými cennými papíry představujícími závazek jejich emitenta vůči věřiteli, tj. majiteli dluhových☑
cenných papírů. Jedná se o zastupitelné cenné papíry, se kterými je spojeno právo na splacení dlužné
částky, odpovídající jmenovité hodnotě dluhových cenných papírů jejich emitentem, a popřípadě i další
práva plynoucí ze zákona nebo emisních podmínek dluhových cenných papírů.
b) cennými papíry, které nesou rysy jak akcií, tak podílových listů, lze je obchodovat průběžně během☐
obchodního dne na trzích, na nichž jsou tyto cenné papíry přijaty k obchodování („fond obchodovaný
na burze“).
c) instrumenty, jejichž hodnota je odvozena z hodnoty tzv. podkladového aktiva. Mají obvykle podobu☐
smlouvy mezi dvěma stranami, kdy jejich podstatou je forma termínového obchodu, tzn. že dochází k
určitému zpoždění mezi sjednáním obchodu a jeho plněním.
d) nevím (tato odpověď může mít za následek nemožnost poskytnutí Vámi požadované služby, tedy Vám☐
před vyplněním tohoto dotazníku doporučujeme nechat si tuto problematiku vysvětlit od pracovníků
banky či se s ní seznámit v https://www.fio.cz/docs/cz/I_Investicni ... chrana.pdf).

84. Charakteristikou ETF jako investičních nástrojů je, že jsou
a) majetkovými cennými papíry, se kterými jsou spojena práva akcionáře jako společníka akciové☐
společnosti podílet se v souladu se zákonem a stanovami společnosti na jejím řízení, jejím zisku
(dividenda) a na likvidačním zůstatku při zrušení společnosti s likvidací.
b) cennými papíry, které nesou rysy jak akcií, tak podílových listů, lze je obchodovat průběžně během☑
obchodního dne na trzích, na nichž jsou tyto cenné papíry přijaty k obchodování („fond obchodovaný
na burze“).
c) instrumenty, jejichž hodnota je odvozena z hodnoty tzv. podkladového aktiva. Mají obvykle podobu☐
smlouvy mezi dvěma stranami, kdy jejich podstatou je forma termínového obchodu, tzn. že dochází k
určitému zpoždění mezi sjednáním obchodu a jeho plněním.
d) nevím (tato odpověď může mít za následek nemožnost poskytnutí Vámi požadované služby, tedy Vám☐
před vyplněním tohoto dotazníku doporučujeme nechat si tuto problematiku vysvětlit od pracovníků
banky či se s ní seznámit v https://www.fio.cz/docs/cz/I_Investicni ... chrana.pdf).

86. Jaký je hlavní rozdíl mezi investičními službami „provádění pokynů na účet zákazníka“ a „investiční
poradenství“?
a) v rámci služby „provádění pokynů na účet zákazníka“ mi obchodník nebude poskytovat žádná☑
personalizovaná doporučení ohledně mých investic, zatímco v rámci služby "investiční poradenství"
mi budou ze strany obchodníka poskytována konkrétní doporučení ohledně investic
b) mezi investičními službami „provádění pokynů na účet zákazníka“ a „investiční poradenství“☐
neexistují odlišnosti
c) tyto služby nejsou považovány za investiční služby, proto se odlišnosti mezi nimi nezkoumají☐
d) nevím (tato odpověď může mít za následek nemožnost poskytnutí Vámi požadované služby, tedy Vám☐
před vyplněním tohoto dotazníku doporučujeme nechat si tuto problematiku vysvětlit od pracovníků
banky či se s ní seznámit v https://www.fio.cz/docs/cz/I_Investicni ... chrana.pdf).

87. Pro princip obchodování na burzovních trzích platí, že burzovní trh je místem, kde se střetává nabídka
a poptávka po cenných papírech a :
a) kde se obchoduje pouze s komoditami jako drahé kovy, zemědělské produkty apod.☐
b) kde se uzavírají obchody výlučně tzv. přes přepážku (over the counter, OTC)☐
c) na základě pravidel konkrétního burzovního trhu se zde uzavírají obchody zpravidla s anonymní☑
protistranou
d) dále nevím (tato odpověď může mít za následek nemožnost poskytnutí Vámi požadované služby, tedy☐
Vám před vyplněním tohoto dotazníku doporučujeme nechat si tuto problematiku vysvětlit od
pracovníků banky či se s ní seznámit v
https://www.fio.cz/docs/cz/I_Investicni ... chrana.pdf).

88. Pro odložené vypořádání burzovního obchodu (T+2) a z něj plynoucích rizik platí, že k vypořádání
burzovního obchodu a připsání zakoupených investičních nástrojů na majetkový účet :
a) dojde až 2 týdny ode dne uzavření daného burzovního obchodu, z čehož neplyne žádné riziko☐
b) dojde až 2 obchodní dny ode dne uzavření daného burzovního obchodu, z čehož plyne zejména riziko☐
selhání protistrany a dále tržní riziko
c) dojde až 2 měsíce ode dne uzavření daného burzovního obchodu, z čehož plyne zejména riziko☐
celkového kolapsu finančního systému
d) nevím (tato odpověď může mít za následek nemožnost poskytnutí Vámi požadované služby, tedy Vám☑
před vyplněním tohoto dotazníku doporučujeme nechat si tuto problematiku vysvětlit od pracovníků
banky či se s ní seznámit v https://www.fio.cz/docs/cz/I_Investicni ... chrana.pdf).

89. Pro mechanismus a rizika obchodování s ETF platí, že:
a) ETF je fond, který se obvykle snaží replikovat např. složení a vývoj ekonomiky určitého státu, a s☐
jehož podíly nelze obchodovat na žádném trhu. K ETF se váže zejména tržní riziko (riziko volatility) a
dále, s ohledem na konkrétní ETF, rovněž i likviditní riziko, měnové riziko a kreditní riziko
b) ETF je investiční nástroj kopírující cenu podkladového komoditního indexu (např. energetik), či jedné☐
konkrétní komodity (např. zlato), k ETF se váže jenom měnové riziko
c) ETF je fond, který se obvykle snaží replikovat akciový index, skupinu akciových indexů, ekonomický☑
sektor nebo komodity, a s jehož podíly lze obchodovat průběžně během obchodního dne na trzích, kde
je daný ETF přijat k obchodování. K ETF se váže zejména tržní riziko (riziko volatility) a dále, s
ohledem na konkrétní ETF, rovněž i likviditní riziko, měnové riziko a kreditní riziko
d) nevím (tato odpověď může mít za následek nemožnost poskytnutí Vámi požadované služby, tedy Vám☐
před vyplněním tohoto dotazníku doporučujeme nechat si tuto problematiku vysvětlit od pracovníků
banky či se s ní seznámit v https://www.fio.cz/docs/cz/I_Investicni ... chrana.pdf).

90. Pro mechanismus a rizika obchodování s akciemi platí, že:
a) akcie je dluhový cenný papír představující závazek (dluh) jeho emitenta vůči věřiteli, ke které se váže☐
zejména kreditní riziko a likviditní riziko, měnové riziko a tržní riziko
b) akcie je cenný papír, se kterým jsou spojena práva akcionáře jako společníka akciové společnosti☑
podílet se zejména na zisku společnosti a na jejím řízení, s níž lze (jedná-li se o veřejně
obchodovatelnou akcii) obchodovat průběžně během obchodního dne na trzích, kde je daná akcie
přijata k obchodování a k níž se váže zejména tržní riziko (riziko volatility) a kreditní riziko a dále, s
ohledem na konkrétní akciový titul, likviditní riziko a měnové riziko
c) akcie je cenný papír kolektivního investování emitovaný podílovým fondem, se kterým jsou spojena☐
práva společníka společnosti s ručením omezeným podílet se zejména na zisku společnosti a na jejím
řízení, ke které se váže zejména kreditní riziko a likviditní riziko
d) nevím (tato odpověď může mít za následek nemožnost poskytnutí Vámi požadované služby, tedy Vám☐
před vyplněním tohoto dotazníku doporučujeme nechat si tuto problematiku vysvětlit od pracovníků
banky či se s ní seznámit v https://www.fio.cz/docs/cz/I_Investicni ... chrana.pdf).

91. Pro mechanismus a rizika obchodování s dluhopisy platí, že:
a) dluhopis je dluhový cenný papír představující závazek (dluh) jeho emitenta vůči věřiteli (tj. majiteli☑
dluhopisu) splatit dlužnou částku, odpovídající jmenovité hodnotě dluhopisu, a popřípadě i další práva
plynoucí ze zákona nebo emisních podmínek dluhopisu, zejména vyplatit stanovené výnosy, s nímž lze
obchodovat průběžně během obchodního dne na trzích, kde je daný dluhopis přijat k obchodování a k
němuž se váže zejména kreditní riziko (které je obzvláště vysoké v případě korporátních dluhopisů bez
ratingu) a likviditní riziko a dále, s ohledem na konkrétní dluhopis, měnové riziko a tržní riziko
b) dluhopis je cenný papír, se kterým jsou spojena práva akcionáře akciové společnosti podílet se☐
zejména na zisku společnosti a na jejím řízení, k němuž se váže zejména tržní riziko a kreditní riziko
nakoupených akcií, dále jsem si vědom skutečnosti, že případná ztráta z obchodování s využitím úvěru
na obchodování s investičními nástroji může i přesáhnout výši investovaných vlastních prostředků
c) dluhopis je pákový finanční instrument, jehož cena se odvíjí od vývoje hodnoty komodity (jakožto☐
podkladového aktiva), k němuž se váže likviditní riziko, měnové riziko a tržní riziko
d) nevím (tato odpověď může mít za následek nemožnost poskytnutí Vámi požadované služby, tedy Vám☐
před vyplněním tohoto dotazníku doporučujeme nechat si tuto problematiku vysvětlit od pracovníků
banky či se s ní seznámit v https://www.fio.cz/docs/cz/I_Investicni ... chrana.pdf)

[Eleshar_Vermillion]

Tak co jsem teda vyplnil blbě, že mi banka nedoporučuje investovat naprosto do ničeho?
viewtopic.php?p=701156#p701156

[MarkyParky]

Otázku číslo 9. a 10.

[MarkyParky]

Na upřesnění:
Když jsem řešil DIP, stalo se mi něco podobného, ale při vyplňování dotazníku na přepážce.
Paní přepážková mě otevřeně upozornila, že pokud nedám volbu, že mám zkušenosti i vzdělání, tak mi ten formulář nedovolí zvolit dynamické varianty.

Tehndy jsem odmítl lhát a trval na tom, že to pro mě jsou zbytné peníze a riziko přijímám, i když tomu nerozumím.

Nakonec byl po pohrůžce odchodem k jiné bance gordický uzel rozetnut tím, že byla povolána ředitelka pobočky, či co, která měla právo změnit typ produktu formuláři navzdory. Té jsem podepsal nějaký reverz, že trvám na dynamické variantě i když jsem nevzdělaný a nezkušený a ona mi to pak v systému manuálně nastavila.

[Hike]

Ano, je úsměvná tahle ochrana "blbečků" před tím, aby se sami do něčeho, nedejbože, nepustili. Tleskám Markymu za zásadovost - já jsem podle návodu poradce/příbuzného všechno nafejkoval tak, aby se kontrolní mechanismy nespustily.

Jo, kdybyste si chtěli vzít maximální půjčku, vybrat všechny úspory z konta včetně té půjčky a poslat to lékaři z USarmy do Iráku, který už sem jede s briliantovým prstenem na bílém koni, tak to všechno půjde jako po másle.

[Jezus]

Že ti to zamítne dynamické varianty, které obsahují akcie, bych ještě pochopil, jakkoli je to blbé (protože dost omezující), tak to dává alespoň nějaký smysl.

Ale jak máš nabrat zkušenosti s investováním do (nekorporátních) dluhopisů, když tě to k nim (bez zkušenosti) nepustí? Co je to za debilní princip? Jak máš teda začít investovat a nějaké zkušenosti nabrat, když tě banka odmítne k čemukoli pustit? To si máš jako najít nějakého (nejlépe pochybného) poradce a naučit se to s ním? To je od bank moc hezké, že takhle nahrává soukromým poradcům

[Eleshar_Vermillion]

Pardon, dával jsem odkaz, ale jen přípomínám, že výsledkem formuláře bylo následující hodnocení:

Obchodování s akciemi s nižším rizikem: Na základě poskytnutých informací bohužel pro Vás tuto službu vyhodnocujeme jako nepřiměřenou Vašemu investičnímu profilu. Nejste však povinen se tímto naším upozorněním řídit.

Obchodování s akciemi s vyšším rizikem: Na základě poskytnutých informací bohužel pro Vás tuto službu vyhodnocujeme jako nepřiměřenou Vašemu investičnímu profilu. Nejste však povinen se tímto naším upozorněním řídit.

Obchodování s ETF: Na základě poskytnutých informací bohužel pro Vás tuto službu vyhodnocujeme jako nepřiměřenou Vašemu investičnímu profilu. Nejste však povinen se tímto naším upozorněním řídit.

Obchodování - dluhopisy korporátní: Na základě poskytnutých informací bohužel pro Vás tuto službu vyhodnocujeme jako nepřiměřenou Vašemu investičnímu profilu. Nejste však povinen se tímto naším upozorněním řídit.

Obchodování - dluhopisy nekorporátní: Na základě poskytnutých informací bohužel pro Vás tuto službu vyhodnocujeme jako nepřiměřenou Vašemu investičnímu profilu. Nejste však povinen se tímto naším upozorněním řídit.

Nebyl tam žádný další investiční produkt, který by mi doporučili místo toho. A jinak že nejsem povinen se řídit, tak to tak úplně není, protože se mi vůbec nezpřístupnila jejich investiční aplikace, takže na tu pobočku budu muset zřejmě jít tak jako tak.

[ShadoWWW]

Ohlédnutí za rokem 2024 a výhled do roku 2025.

• Investice si vedly velmi dobře a jsem s nimi nadmíru spokojen. V roce 2025 je ještě posílím, jen se rozhoduji o kolik a kam investovat.
• Protože jsem v září dostal rakovinu a nevypadalo to se mnou vůbec nadějně, už během diagnózy v nemocnici jsem začal zařizovat plné oprávnění a nakládání s účtem pro manželku. Tady se ukázala síla privátního bankovnictví, že jsme ani já, ani manželka nemuseli osobně do banky. Osobní bankéřka všechno zařídila během pár dní, stačilo odklikat pár věcí na mobilu.
• Za listopad a prosinec stopnul dohazování do investic a naopak jsem silně navýšil okamžitou finanční rezervu. Konec roku se táhl ve velké nejistotě.
• Na konci roku jsem stáhl i peníze ze stavebních spoření. Už poslední rok dva to moc nedávalo smysl, ale spořit tam i v roce 2025 by bylo naprosté šílenství. V lednu peníze investuji jinam, tento týden se rozhoduji kam.
• BTC ulítlo a jsem rád, že jsem v něm nebyl. To něco málo, co v něm mám (a nestojí ani za řeč) od nákupky $20 tis., beru spíš jako dlouhodobou sázku na ruletě. Dcera si z toho pak někdy koupí třeba sadu nových hrnců. Celkově stále nepovažuji BTC za nijak skvělou investici, i když daňové změny pro současné HODLaře jsou asi zajímavé. Já se ale tohoto závodu zdržím.
• ETFka podle mě nejsou tak všespásné, jak se spousta lidí snaží stále namluvit (hlavně S&P 500). Něco v nich mám taky, dokonce (pochopitelně) o hodně víc než v BTC, ale během letoška půjdu víc do fondů.
• Jak už jsem naznačil, od ledna opět budu sypat co nejvíc do investic. Rok 2025 bude pro mě rokem aktivně spravovaných fondů. To je aktuálně má way to go. Osobně naopak toužím co nejvíc odpočívat a delegovat. Mou největší výzvou je teď rakovina, se kterou se musím poprat odpočinkem a cvičením. A léčením, které zatím vypadá dobře. Utíkám hrobařovi z lopaty.